弗迪电池的56号客户究竟是谁？——关于最新开工的弗迪动力电池长三角基地 @今日话题 $比亚迪(SZ0...

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这个题目，很多不是长期跟踪比亚迪的朋友一看，肯定有些摸不着头脑。大家可以看一看这篇文章《比亚迪：弗迪电池目前已定点的客户盘点》（链接：网页链接）。这里也截一张 @雪域新峰  兄最早的一篇关于56号客户内容给大家，以备参考。

关于56号客户：有几个非常关键的描述——第一，刀片电池；第二，数十GWh需求；第三，项目特殊性，公司高层关注；第四，在2021年5月定点。

而今天，比亚迪安徽无为动力电池工厂的一张动工图，则有了足够的信息帮助我们进一步推理56号客户究竟是谁？

这张照片透露关键信息：比亚迪动力电池＋长三角制造中心项目基地

首先，我们需要看看这个工厂是否仅仅只是满足比亚迪自身的动力电池需求。

比亚迪目前在长三角，仅仅只有常州工厂主要是生产E平台3.0的新车型，设计产能40万辆；今天获批的合肥高端核心零部件项目基地，主要生产电机、电控、高压线及电动总成、发动机总成、发动机气缸、制动总成等核心零部件，设计产能40万辆。

按照目前市场上平均纯电乘用车单车带电辆50KWh计算（动力电池联盟给出的6月装机数据为48KWh），1GWh大越能够配套2万辆新能源汽车（计算上混动车型，50KWh的单车带电量基本满足需求）。40万辆大约需要20GWh的动力电池需求。

2021年1月，总投资60亿元的安徽蚌埠比亚迪新能源动力电池生产基地项目正式开工，设计产能20GWh，一期在21年6月投产，2期按照目前的电池需求量大约在22年投产。上述的需求基本满足常州比亚迪新增的40万辆，20GWh的需求了，短期内以比亚迪的保守，不太会再次推另外一个大规模的动力电池项目的。

预计还有20GWh的缺口将会大概率需要在无为动力电池工厂或者其他新建的工厂满足。

第二，从电池的需求量来看：“数十GWh需求”。数十GWh的表述，并非简单的10、20这样的常规表述，起步的需求量至少30GWh起步，也不太可能达到或者接近50GWh，是的话大概率就直接说了：近50GWh了（所以，个人预判大约在30-40GWh之间）。按照10GWh配套20万辆新能源车计算，30GWh动力电池对应装机量可以达到60万辆左右。

而有哪家主机厂，在未来的1-2年时间里，在长三角周边（具体看下图）具有50-60万的新能源整车产量？

第三，从项目的特殊性，及比亚迪应对的态度来看：公司高层非常关注。比亚迪目前合作的合资车企非常多，从BBA到丰田、福特，出了他们到底是哪家新能源车企，能够引起比亚迪高层的极度重视呢？这里首先需要排出已经确定的定点品牌：BBA\丰田\PSA\福特\现代等，至于国产新能源品牌，目前就属于比亚迪的规模最大了，近期市场也的确没有收到整车30万辆以上的整车产线新投产信息。所以，基本上可以确定是一个国际级别的客户。

第四，看看长三角这个所属的范围来看： @阔以搞   兄弟提供的一张方位图。大家可以看看，在这个范围内，到底有哪些品牌厂商具有这样的实力？上汽？吉利？奇瑞？威马？零跑？小米？特斯拉？其中，小米雷军刚刚宣告小米的新能源造车还属于项目早期，是不太可能现在就定点电池配套的；上汽？吉利？奇瑞？目前都没有看到如此规模的扩产计划。

最后一个判断点：于5月达成定点。如果用上面的逻辑推理，最有可能的就是来自于加州的两家客户了。其中ALPHA客户造车的进度，目前判断还处于选择供应商的阶段，暂时没有到定型定点的深度。就自然谈不上在5月就达成定点了。

那么最后唯一一家加州的客户，大概率就是无为动力电池项目主要卖家了。再结合这家客户将会在上海推出的由本地化团队设计的、目标价格在15万左右的全新车型，以及在入门版车型广泛使用磷酸铁锂电池的偏好。

以上就是比亚迪刀片电池第56号客户的全部推导逻辑了。但由于56号客户的信息很少能透露出来，所以这一切还都只是推测与假设。至于真实的情况，我们还是继续等待相关消息的进一步透露吧。

注意：以上信息为本人根据现有的少量信息推断，未必会符合真实情况。请大家自行判断信息真伪，不作为投资依据。