中国股市：为什么散户总是被主力洗出去？（建议收藏）
庄家是股票市场上一个特殊的群体，他们拥有着雄厚的资金实力、灵通的消息来源还有专业的操盘团队，在股票市场上盈利的可能性和幅度都是普通散户无法比拟的。因此，大多数庄家介入的股票，都会有比较大的上涨幅度。股市上有俗语说“股不在强，有庄则灵”就是这个原因。
因为庄家操盘的强势，很多散户投资者交易时，都会选择关注庄家操盘的动向，根据庄家的操作方向来决定自己的操作方式。这本是一种非常好的想法，不过实际交易时，投资者却会发现理想很丰满，现实很骨感。庄家操作的核心本身就是要诱骗散户投资者，因此会在盘中故意布下跟多陷阱，诱骗散户入套。普通散户如果没有过硬的跟庄技术，盲目跟庄买入的话必然会大幅亏损。
但，庄家也是这个市场上的投资者，也要遵循这个市场上的交易原则。投资者首先可以对庄家有全面的认识，了解庄家常用的骗术；之后可以了解庄家整个坐庄过程中每一步的操盘目标、操盘手法和盘面特点；最后可以从自身角度出发，制定合理的跟庄策略。
什么是洗盘？
洗盘行为可以出现在主力吸筹的末期，此时一般也称为震仓，也可以出现在拉升的途中。当主力收集到一定的股票筹码后，为防止有跟风盘或原持有人搭乘顺风车，往往会采用打压的方式让意志不坚定者出局，为后期的拉升打下基础。当个股已有一定幅度的上涨之后，主力为了继续炒作，必须在途中让低价买进且意志不坚定的散户抛出股票，以减轻上档压力，同时让市场持仓成本升高，以便于日后自己从容出货。
主力洗盘的目的主要有以下几点：
（1）在洗盘的过程中不停地高抛低吸赚取差价，以此来降低自己的持仓成本，同时也抬高跟风者的持仓成本。
（2）在不同的价位更换新的市场投资者，把比主力成本低的持股者洗出来以免他们获利太多，妨碍和威胁以后的拉升和派发。
（3）通过洗盘抬高目标股的市场成本，使得市场成本远远高于自己的建仓成本，为以后的高位派发奠定良好的基础。
（4）通过洗盘调整资金比例，这样可以为今后的战役和其他的战役做好准备。
（5）调整仓位结构，在为今后的获利提供了条件的同时，也在很大程度上防止了因为大势的突变和公司基本面的突发因素所带来的风险。
（6）扰乱市场投资者的思维和迷惑他们的判断，以达到乱中取胜的目的。
（7）通过洗盘可以活跃市场、扩大影响、提高知名度。
如何从成交量变化上看清庄家震仓洗盘的痕迹？
1、双连阴震仓法——两连阴组合式的成交量
5日成交量均线与10日成交量均线交叉当日，K线为阴阳线与之相对应，当日成交量为阴量。且5日成交量线与10日成交量均线交叉前一日的K线为阴成交量也为阴，但成交量比交叉日成交量大。当双连阴式的成交量组合出现时，庄家常故意做出一些极为不利的技术指标，给人以破位下行的感觉，此种形态通常是庄家洗盘震仓的拿手好戏。而一根阴量显示庄家开始洗盘，此时一些持股者还能保持平静，坚持持仓。但第二根阴量出现时，在庄家的刻意打压下，心态不稳的持股者终于被震出局。
这样，平均成交持仓量趋于一致，当大部分浮筹被清洗之后，庄家这才确信拉升的阻力减轻，于是，大幅拉高就开始了。
2、阴阳交错震仓法——四根阴阳结合的成交量
一般说来，二根阳量表示庄家试盘，庄家小幅拉升股价以此来试探市场的反应。二根阴量表示震仓。一旦庄家发现跟风者甚多，就会连拉阴线以吓走跟庄者。
通过四根阴阳量，庄家就可以知道跟庄者筹码的多少及其持仓成本。这种组合是由连续二根阳量、连续二根阴量组合而成。二根阳量均呈递增趋势，二根阴量均呈递减趋势，线与日成交量均线只要在上述日内任何一天交叉，且此时线的均线呈多头排列，那么，逢低介入应有厚报。
3、量减震仓法——递减型双阳成交量组合
当5日成交量均线与10日成交量均线交叉当日，K线为阳线。与此相对应的，当日成交量为阳量，且5日成交量均线与10日成交量均线交叉前一日，K线为阳线，且当日成交量为阳量。
双阳成交量的这种递减型组合为强势整理式庄家震仓洗盘行为。其显著的特点是持续只有一天，但力度不小。经过一段时间的拉抬，庄家要震出短线获利盘，以便进行筹码的充分换手，提高跟庄者的平均持仓成本。如此一来，庄家拉高出货就比较轻松。
庄家洗盘常用的3种手法
1、打压式洗盘
无论是建仓时诱空还是洗盘时诱空，庄家最常用的方法都是打压股价。庄家通过向下打压股价，让过去盈利的投资者损失利润，使套牢的投资者解套无望。投资者失去继续持有股票的耐心，纷纷抛出股票，庄家也就实现了洗盘的目的。
需要注意的是，庄家洗盘是为了继续拉升做准备，因此打压洗盘后，庄家很快会将股价向上拉升，形成看涨的形态。看到股价上涨，就会有新的投资者追高买入，庄家也就可以继续之后的拉升行情。
如图6-5所示，2015年4月底至5月初，中粮生化（000930）股价上涨至高位后，低位买入的投资者已经获利巨大，纷纷抛售手中的股票。为了避免继续拉升遇到巨大阻力，庄家开始在这个价位上持续打压股价进行洗盘，让获利抛盘充分释放，减小继续拉升股价会遇到的阻力。
庄家洗盘结束后，开始强势将该股价格向上拉升，这样的拉升行情让很多投资者重新对该股未来的走向抱有信心，追高买入股票，帮助庄家继续将股价向上拉升。
如图6-6所示，2015年4月底开始，*ST中鲁（600962）股价上涨后遇到阻力，被庄家强势向下打压进行洗盘。因为之前该股的投机氛围较强，庄家这次洗盘引出了大量抛盘，造成该股价格下跌非常强势，甚至形成了连续跌停的行情。
经过强势下跌洗盘后，投资者做多的信心涣散，庄家经过较长时间整理才重新让投资者看好后市，纷纷买入股票，开始了之后的持续拉升行情。
2、快速杀跌式洗盘
快速杀跌是一种强势的洗盘方法。庄家洗盘时会在几个交易日中将股价强势向下打压，形成连续多根长阴线，同时破坏股价上涨的技术形态。看到这样的形态，原本还想继续持股的投资者也会产生恐慌，纷纷抛出股票，庄家的洗盘可以做到更加干净和彻底。
经过这样的洗盘后，市场上留下的就只有持股意志最坚定的投资者和刚刚买入股票的投资者，短期内上方机会不会再有太大的抛盘压力，庄家可以轻松地将股价拉升至很高的位置。
如图6-7所示，2015年4月23日，新华联（000620）股价在高位大幅高开后下跌，形成了一根实体跌幅达到10%的长阴线。这样的阴线会造成市场上大量投资者恐慌，纷纷抛出手中的股票，庄家也就达到了更加彻底的洗盘目标。从随后的行情可以看到，经过高位的大阴线后，该股股价持续下跌，在这个过程中，大量散户投资者都抛出了股票。
进入5月后，该股股价才在底部获得支撑，逐渐进入了继续拉升的行情。
如图6-8所示，2015年3月至4月，首商股份（600723）股价上涨过程中，庄家打压洗盘多次都打压至同一条上升趋势线上就结束打压，这条趋势线也就形成了股价上涨重要的支撑线。
直到5月初，股价上涨至高位后庄家再次打压洗盘。这一次的打压十分强势，股价跌破了之前一直有支撑作用的支撑线并继续下跌。这样的形态会让很多之前稳健持股的投资者都陷入恐慌，纷纷抛出股票，庄家也就实现了更加彻底的洗盘目标。
3、多次打压式洗盘
庄家打压股价会给投资者造成恐慌，诱使他们抛出手中的股票，实现洗盘的目标，但是一次打压行情能够持续的时间和下跌深度必定十分有限。有时如果市场上筹码较多的话，庄家只是打压股价一次很难起到洗盘的效果，于是很多庄家在操盘时都会将股价连续多次地向下打压。看到股价被多次向下打压，原本坚定持股的投资者就会逐渐失去对后市行情的信心，纷纷抛出股票，庄家的洗盘就可以更加彻底。
如图6-9所示，2014年12月至2015年2月，亿利能源（600277）庄家向下打压股价进行洗盘的行情，可以被分为三次明显的打压行情，并且每次打压后的反弹都无法突破前次高点。这样持续时间较长的多次打压形态会让投资者彻底失去对未来行情的信心，纷纷抛出手中的股票，庄家也就借此实现了诱空洗盘的目的。
如图6-10所示，2015年3月至4月，上海梅林（600073）股价上涨至高位后持续横盘整理。在整理过程中庄家多次使用了打压股价洗盘的方法，每次股价反弹即将创出新高时，庄家都会将其向下打压进行洗盘。经过这样的连续打压操作，投资者逐渐失去了对未来行情发展的信心，纷纷抛出手中的股票，庄家也就实现了洗盘的目的。
值得注意的是，经过这一次洗盘，该股的股价并没有大幅下跌，上涨趋势也没被完全破坏。当股价最终突破洗盘过程中的横盘区间时，投资者的做多热情被调动起来，纷纷追高买入股票。
图解洗盘过程中的买点
洗盘是庄家清理市场浮动筹码的一种操作手法，通常是用快速打压或反复震荡的方式使意志不坚定的散户抛出筹码，以便于自己吸纳或促使新介入者持有，从而抬高市场整体持仓成本。这样做可以减少在高位市场的抛压，为庄家后期的拉升以及出货做好准备。当主力洗盘结束后，就会开始再次的拉升，如果我们能掌握庄家的洗盘方式，在洗盘接近尾声时跟庄入场，就可以享受庄家拉升带来的乐趣。
一、打压式洗盘
打压式洗盘适用于流通盘比较小的、业绩相对差点的股票。当股价从底部上涨一段时间后，必然会有一部分短线投资者开始准备落袋为安，于是庄家利用此心理开始往下打压股价，迫使短线投资者夺路而逃。在他们的带动下，股价常常会有一周左右的下跌时间。最极端的方式是伴随着跌停板来洗盘。
如图8-2所示的楚天高速，股价在底部反弹到一定位置后庄家利用向下打压的方式进行洗盘。几天内就使股价连续跌破5日、10日和30日均线，造成主力出货的假象。对于从底部买入的投资者，如果没有足够的信心，往往就会交出筹码。但是通过K线图的分析我们可以看到，股价当时的位置对于底部区域来说上升的空间并不大，主力这时出货基本没有什么获利，因此这很可能就是一种洗盘行为。持股者不必惊慌离场，场外持币的投资者可以在洗盘接近尾声时介入。
买点分析：洗盘时成交量往往是缩量的，对于基本面较好的个股，洗盘的幅度往往不会很多，通常在股价触及至30日线或者60日线时是一个合适的买点。对于稳健型的投资者，也可以在洗盘结束之后，股价突破洗盘前的高点时买入。
二、横盘式洗盘
横盘式洗盘比较适用于大盘蓝筹股。因为这类股票的业绩优良，发展前景好，散户投资者持股心态比较稳定，只有通过横向盘整的洗盘方法，利用长期的震荡走势来打击和消磨散户的投资热情和持股信心。横盘式洗盘是所有洗盘方法中时间最长的一种，一般要耗费3-6个月的时间，有的甚至一年不等，从而达到清洗浮筹的目的。
如图8-3所示的中信证券，在股价上涨了一段时间后，庄家就利用横盘整理的方法进行洗盘操作。从K线图上我们可以看到，这段整理过程持续了几个月的时间。通过成交量我们可以看出，洗盘的初期，并没有出现大量抛盘的现象，持有者介于股票本身的基本面和业绩考虑，对该股很有信心，随着盘整时间的延长，陆续有投资者丧失信心选择抛出筹码，这正中了庄家的圈套，庄家趁机吸纳筹码，为后市的拉升股价做准备，当庄家洗清浮筹后，股价突破前期整理平台，开始放量上涨。之前的持有者如果被震仓出局，可以选择在股价向上突破整理平台时，再次买入持有，也会有不小的获利。
买点分析：如果遇到这种横盘的走势，建议投资者先出局等待时机，毕竟这种洗盘手法耗时太长，不防等到股价突破前期高点时再介入。
三、大幅震荡式洗盘
庄家通过短期内大幅的下跌、上涨、再下跌的方式，使股价上蹄下跳、反复震荡，以折磨短线投资者和中线持股者，迫使其交出筹码；这种方法有利于扰乱市场参与者的步伐，使其频繁出错、懊恼出局。这当中，也包括跳空高开或涨停板开盘的洗盘方式，通常这之后股价就会出现绵长的跌势，似乎无休无止，“三只乌鸦”甚至“五只乌鸦”的现象时有发生。
如图8-4所示的信雅达，就是利用了这种洗盘方式。如果这种方式出现在上涨的过程中，就很容易让投资者误认为是庄家在出货，然而如此剧烈的下跌幅度，如果是主力在出货，不可能产生如此小的成交量。那么只有另一种可能，就是主力在洗盘。
买点分析：这种洗盘方式股价短期内波动幅度较大，较难把握主力的意图，比较稳妥的买点是股价放量突破整理前的高点。
如何区分震荡出货与震荡洗盘
震荡出货从表面上来看和震荡洗盘别无二致。但从实际意义上来看，两者却有本质性的区别。首先，我们对两者加以细致的区分：
（1） 震荡出货和震荡洗盘虽然都是采取以震荡为手段，但他们两者的目的却有天壤之别。
震荡出货的目的是采用震荡的手段来掩饰庄家派发的痕迹。一方面以派发手中的 筹码为主要目的，另一方面在派发的同时还要维持较高的人气。
这正是由于庄家具备这种派发的目的，所以从盘面上来看，股价在采取向下震荡的时候，向下抛出的 卖单具备连续性，一般卖单比较均衡，成交量比较真实，基本上都是真刀真枪的卖单。并且在向下震荡至箱体底部或较低价位时仍有较大的抛单抛售。
这些较低位的 抛单出来后，股价仍然盘软，股价借大盘走好或利好公布而采取向上震荡时，买单往往不具备连续性。或者持续性的买单很假，绝大部分为庄家诱多时的对敲盘。当 股价向上震荡到一定价位时，只要上档持筹投资者稍有抛售意愿，庄家根本不愿正面交锋，股价便掉头向下。总体表现来看，庄家基本上扮演的是空头角色。
多头多为对后市仍抱有幻想的中小投资者的行为。从这时的成交量来看，由于股价下跌时，成交卖单均衡而持续，显得比较有组织有计划，所以在盘面上和分时K线上就形 成下跌时放量的态势。而股价向上震荡时的多头力量基本上来自对后市仍抱有幻象的散户投资者。所以股价上涨时的买单就显得零碎和杂乱，缺乏集中性和计划性。 在股价上涨时的成交量上则表现出涨时缩量的特征。这种跌时放量涨时缩量的量价关系，表明了庄家急于出局的做空心理。
（2）震荡洗盘虽然同样是采取了震荡的手段，但由于庄家的主要目的是促进获利盘换手，同时由于庄家对后市股价的走势很有信心，所以庄家在向上震荡的时候（或者与庄家有各种各样关 系的其他资金）买单往往具备持续性、集中性和均衡性。
反映在盘面上往往形成价涨量增的健康走势。而向上震荡到无压力区域的时候，一旦有持筹者有抛售意愿， 庄家也敢于和空头搏斗，从而显示出庄家信心百倍。
相反在股价采取向下震荡的时候，由于做空的能量大多是来自对股价后市走势具备不确定性疑虑的散户投资者， 所以在股价采取向下震荡的时候，卖单显得零碎和杂乱，缺乏计划性、持续性和集中性，成交量表现在盘面上也是价跌量缩，表明投资者不愿在低位沽售。
而股价向 下震荡到箱底或者较低位时，一般就没有大的抛单抛售了，就是偶尔有较大的抛单沽售，股价也应该止跌回升。其原理就是，把不看好该股的大户清洗出局后把股价 做高，让其没有逢低吸纳的机会，从而追高买入，踏错节拍，垫高其投资成本，真正起到洗盘的作用。还有一种情况就是放量止跌。
这种情况一般是庄家采取放量向 下对敲，卖出抛单很多很大，就是股价不见下跌，主要目的是恐吓那些意志不坚定的投资者，并引诱其出局。此类情况根据盘面不同，也可能是其他小资金持有者获 利出局，另有机构进场换手。这两点看似细微却也非常重要，是区别庄家出货与洗盘的重要标志。正是由于以上几种情况的存在，所以震荡洗盘的成交量表现在K线 和分时线上往往形成价涨量增、价跌量缩或者放量止跌的健康态势，这是庄家震荡洗盘和震荡出货的重要标志。
（3）再从整个形态的成交量来进行 比较和分析。由于两者存在本质上的区别，震荡洗盘在整个形态演变的过程中成交量迅速萎缩，标志着经换手后盘面浮筹迅速减少，最终以向上突破而使震荡洗盘形 态成为涨升过程中的中继形态。震荡出货则恰恰相反，由于庄家派发的行为，导致整个形态在演变的过程中浮筹越来越重，最终选择向下突破而使这种震荡演变为头 部形态。