未来基金布局三大方向之一新能源基金怎么买？场外篇

2024-05-09 20:40:56

“ 记录投资理财历程，成长点滴”

不知不觉，时间过得有点快，2021年已经过完了一周。在“碳中和”的时代要求下，新能源行业站在了引领时代变革发展的最前列，新能源面对的时代机遇千载难逢。

2020年下半年我果断卖车凑本金搭上了新能源一飞冲天的火箭，目前收益颇丰。去年只要早买了医药白酒的，同样赚得盆满钵满，每天都是开心的数钱。

本文从以下4大方面干货展开分析，场外新能源基金有哪些以及如何挑选。

1、说在前面的话
2、指数型如何选
3、主动型如何选
4、如何高效配置

1.说在前面的话

由于新能源这个话题目前是个大热点，且整个板块涨幅较大，仅次于神一般的白酒。

机构抱团会不会瓦解引发了热议，这两个最热的板块回调需求肯定有，但是什么时候开始回调，会回调多少，没有人知道。如果有人告诉你他知道，他一定是骗子。

从风险的角度来看，当前不是一个划算的入场时点。等这个板块调整一下后我再发本文给大家参考会更好。

但是因为问这个话题的人有点多，群里呼声也比较大。所以决定当做回答问题一样地先把这个文章写了。同时也作为以新能源为代表，提供一种挑选基金的方法。

2.被动指数型如何选

在上一篇已经有提到，与新能源车相关的指数大致有四个，分别是中证指数系列的CS新能车，CS智汽车和新能源车，以及国证指数系列的国证新能车。

中证指数有限公司的英文叫做China Securities Index Co.,Ltd，所以这里的CS就是China Securities中证的英文简称；

因此CS新能车就是中证新能源汽车指数的简称，CS智汽车则是中证智能汽车主题指数的简称。每个基金跟踪具体指数来看一个表格：

指数型新能源车基金如何挑选呢，直接上三大经典指标：

从图中可以看出近两年夏普比率最高的是汇添富中证新能源汽车，但波动率也相对偏高，但没有富国中证智能汽车高。

三大经典指标看汇添富中证新能源汽车优于其它四支指数基金。还不了解夏普比率是什么鬼的请看《衡量基金香不香的三大经典指标之一夏普比率》。

指数基金波动大是通病，比如去年套人不浅的招商生物医药指数基金就是代表，所以在选择上一定要谨慎。

再来看看最近业绩情况：

近一年来看除了富国中证智能汽车拖后腿外，其它四支都在95%以上，汇添富最优秀。从近两来看，趋势保持一致，还是汇添富保持胜出。

主要原因是汇添富中证新能源汽车基金的股票占净比和前10大持股集中度最高，这就是我经常说的集中火力干收益才优秀。

但是上天是公平的，这种操作风格在回调时也会跌成狗，高收益就等于高风险，有利有弊。

最后总结是追求高收益的选汇添富中证新能源汽车A(501057)，追求保守的选波动率最低但收益还可以的交银(164905)，折中的选富国中证新能源汽车指数(161028)。

3.主动型如何选

新能源汽车比较有代表性的指数就是上文提到的CS新能车（399976）指数，如果一年以上连指数都跑不赢的可以直接忽略。何必多花手续费去买主动型的呢？

去掉近一年涨幅低于106.5%，基金规模小于1个亿，成立时间小于1年的，选取前10大比较优秀的基金，吐血整理了详细指标数据：

去年农银三只包揽市场前三名，上图只取了冠军农银工业4.9混合。上图信息量较大，近一年近两年夏普比率最高的都是农银，不愧为2020年的冠军基。我是在去年9月15号上车的如图

可惜当时本金少，红点密集加仓是11月卖车之后逢跌加仓的过程，总收益接近45%，因为一路逢跌补仓摊低了收益目前近30%。

之所以最近没在群里提这只，主要是因为近一年来涨幅达168.92%，堪比涨成珠穆朗玛峰，不适合上车。后续业绩会如何就无人知道了，大概率会被调仓。

表格中去掉夏普比率最高的农银，最低的工银，去掉近一年涨幅与指数持平的中海环保，波动率最高的华夏能源革新。这两支适合做短线，短期涨幅相当惊人。

剩下的6支都是很优秀，再优中选优难度太大了，各项指标都相近，关键看个人风格喜好，简单一点可以闭眼任选一支。

选汇丰晋信低碳先锋股票 (540008)，目前涨幅相对没那么高，追求高收益且能接受一定波动，可以选它，持仓以光伏锂电池为主，基金经理陆彬也不错，也是我在群里推的原因。

不喜欢波动大，追求稳健的选嘉实新能源新材料股票A(003984)，国泰智能汽车股票 (001790)，这两支回撤控制得最好，业绩较稳定。

申万菱信新能源汽车混合 (001156)是高波动，长期短期业绩对比起来都一般。

4.如何高效配置

以上有被动跟踪指数型和主动型的基金，那该如何选配呢？就算你再财大气粗也不建议一口气把以上15支全买了，这是践踏钱财的行为。

最后再对比一下两种类型的业绩：

时间拉到两年以上，主动型基金业绩比指数型业绩更优秀，可以吊打。

但是指数型也有他的优势，比如费用低，在上涨行情表现也不差，不受基金经理影响，没有关键时刻被调仓的风险。

主动混合型主要受基金经理影响较大，受基金经理能力限制，随时会有被调仓的风险。买过广发高端制造和工银战略转型的就知道去年底是有多坑。

本来这两支在去年是很优秀的新能源基金，但是在去年底新能源飞速上涨的时候被调仓了，结果其它基金天天暴涨，这两支收益天天是零点几或者负数。

综上所述，首选主动型的任5支，在行情好的时候可以考虑指数型的汇添富中证新能源汽车A(501057），否则都不建议选指数型。

以上分析都是基于历史数据仅供参考，不能代表未来依然能保持同样的趋势。