顶级大师利普舒茨操盘手法：精明的钱是钱，愚蠢的钱也是钱

这位三十出头的年轻人被华尔街称为'外汇苏丹王'，他进单的规模之大令人咋舌，一次进几亿美元，甚至几十亿美元是家常便饭。

由于他的出色成就，辅之以索罗门公司的财力，他主持的外汇部在全世界上百家银行共有800亿美元的信用额度，每年从外汇市场赚取的利润数以亿计。

他就是比尔·利普舒茨。

有趣的是，利普舒茨刚开始做外汇时对外汇市场的了解几乎等于零。在无人指导的情况下，他借助本公司在华尔街的声誉和实力，几年之内闯出一片新天地。

他认为做外汇主要靠消息灵通，赚大钱的都是被银行同业所接受的人。大户的动向影响市场，一些重大消息得到得早也能赚钱。

关于银行同业市场(外汇现货)，利普舒茨有独特的见解。

利普舒茨认为，交易高手既要聪明，又要勤奋。干别的行当，聪明人或许可以投机取巧，笨人可以以勤藏拙，但做外汇既要有天赋，又要加倍努力。

有人到公司常问他应该什么时候上班，什么时候下班？

利普舒茨家里连床头都安有电视显示器，以便随时观测价位，了解行情，另外直觉也非常重要，利普舒茨梦中都不忘外汇市场。

有一次他梦见第二天公布的贸易赤字数字对美元有利，美元大幅上涨。

他先梦见新的外贸数字，又梦见上月的修订数，接着又梦见自己进场买美元，价格连续上涨，上了一个台阶后他又买一批，再上一个台阶他又买了一批，破了第三道关后他本来要出场，结果决定又买了一批。

第二天外贸数字出来与他梦中的数字一模一样，后来汇市的走势也跟他梦见的一模一样。唯一不同的是他一张单都没进。

事后他解释，真正的感觉是要以市场分析为依据，凭梦做单是靠不住的。

比尔·利普舒茨的交易战术：

1.个人交易员应该充分运用自己的优势：拒绝交易的能力；自主的决策；资讯得到的方便性；弹性；绩效压力较轻。

2.自我必须受到自省的调和。

3.提升控制能力，累积胜算，尽可能降低运气的成分。

4.即使你不相信某些分析方法，只要它们对于行情的影响力够大的话，你还是必须了解。

5.根据自己对于行情的看法，把交易架构为最佳部位。行情观点与部位结构都同等重要。

6.对于一笔交易，最佳结构未必复杂。

7.为了保持长期获利，交易的获利潜能应该数倍于潜在损失。

比尔·利普舒茨的交易技巧：

1.重视市场情绪

情绪推动市场，即使某些市场观点是建立在不确定或不存在的事实之上，但它仍会产生巨大的影响。如果交易者相信某事，他们就会推动市场动量，形成一种自证预言。

2.风险回报率是关键

利普舒茨强调寻找风险回报率高的机会很重要，每笔交易他都寻求最少 3:1 的回报率，如果潜在收益低于他投入资金的三倍，他不会建仓。

如果交易非常复杂，那么他设定的比例更高，在5:1左右。

3.把握细节

每一场交易的所有环节都和寻找机会一样重要，一定要让交易的结构能最大化你潜在的盈利。他强调，投资者需要精心安排自己的交易，以实现潜在盈利最大化。

4.努力胜过天赋

要保持长期的盈利，必须付出诸多努力的准备。要想始终取得胜利，就必须尽一切努力，这是成功的交易者有别于失败者的地方。

将交易的目的定位为盈利是错误的，投资者必须觉得交易本身可以让你获得极大的满足，而把金钱当作是这种满足感带来的结果。

比尔·利普舒茨的交易理念：

1.构建一笔交易必须提升获利的几率与潜能，减少亏损的可能性。这就是交易精髓，截断亏损，让盈利奔腾。

2.如果没有适当的行情，如果没有胜算高的机会，就不要勉强进场。整个交易游戏的关键就是持续掌握优势。赌注必须押在胜算高的机会上。

3.如果交易的动机在于金钱，方向显然错了。

4.绝对不能够让别人的分析结论取代自己的观点。你应当评估别人的分析，不能好不过虑地全盘接收。假如你欠缺处理第二手信息的能力，干脆不要采纳。

5.归根到底，交易只有一个法则：一切向钱看。你能够自认为正确，可是只要不能赚钱，你便错了。“

精明的钱也是钱，愚蠢的钱也是钱。即使你是天下第一号笨蛋，只要交易的结果赚钱，你就是中国孔明。”

6.策略的结构越复杂，并不代表赚钱能力越高。

7.假如行情朝不利的方向发展，但你坚持自己的判断正确，极可能因此而不断调降止损点。总的来说，绝对不能跟自己讨价还价，最大的金额亏损一定要非常明确。

8.赢利潜能都应当数倍于潜在亏损。

9.结束亏损部位的理由有两种：一是，假如预期之中应该发生的情节或者情节演变，显然不可能发生了；二是，价位到达预定的止损水准，无论你预期的情节是否正确。

10.交易高手既要聪明，又要勤奋。

11.成功带来的财富往往只是副产品。

12.交易的动机必须来自于内心，一种解决问题的执着。在整个交易生涯的漫长岁月里，无法始终保持这种热忱。除非亲身体验，否则很难理解这种疯狂的热忱。

这是一种高度的专注，其他一切好像都不存在，视野之内没有其他的东西。这种热忱来自于心里结构的最深层，展现在外的是极端勤奋的工作。

13.假设你准备等待80%的胜算机会，绝对不可能是成功的交易员。你应当考虑到如果从20%的胜算几率中赚钱。

14.作为成功的交易员，关键在于持续累积有利的几率和胜算。

15.假如你希望幸运，首先就应当让胜算站在你这边。

16.在期货交易行业里，运气永远是一个重要的变量。

17.成功的交易员绝对不是赌徒。身为成功的交易员，关键在于持续累积有利的机率和胜算。你越能够稳定地累积这类的机率，就越可能获得长期的成功。

市场上有许多无能为力或无可奈何的事情，完全超出交易员的控制范围。交易员能够控制的仅限于明智地分析与明智地下注。所谓明智。就是掌握胜算或提高有利结果的发生机率。

18.显然，如果你希望幸运降临你的头上，你必须处身在幸运最可能发生的位置。你必须把自己摆在一个位置上，让自己能够接受别人的看法，能够保持弹性，能够静下来尝试了解新的观念。

在这个位置上，你通常比较可能赢得幸运的照顾。这是'尽可能尝试票积胜算’的另一种说法。