一：波浪理论基本原理
波浪理论认为，市场的每一个波动都包含着特定的含义。每个投资者的每一笔交易都反映在当前市场中，传递着某一信息，影响着其他投资者的行为，最终所有人都会相互影响。这种互相影响的市场循环是由人类的社会天性所决定的，符合一定的模型，此种模型具有某种预测功能。
有时市场波动看上去是由外部消息面决定的，有时似乎又受投资者预期所左右，其实质在于市场自身有自己的运动法则。当然这种运动法则既不是线性的，也不是简单周期性的，而在于结构式的波动。
这种波动以波浪形呈现。波浪即方向性运动的模型。
认识波浪的层次
1.大浪套小浪，浪中有浪；
2.浪的合并与细分遵循一定的规则；
A.本大浪是上升，上一层大浪是上升。则分成5浪；
B.本大浪是上升，上一层大浪是下降，则分成3浪；
C.本大浪是下降，上一层大浪是上升，则分成3浪；
D.本大浪是下降，上一层大浪是下降，则分成5浪。
五浪模型
市场总是以下图1-1所示的五浪结构运行，其中1,3,5浪与当前运动的主方向一致，2,4浪则是与主方向相反的但同时又是不可或缺的两个浪。
艾略特未曾特别声明五浪模型的基础地位，但答案是毫无疑问的。任何时刻，市场总是能被识别为某级别五浪模型中的一部分，因为五浪模型是市场波动的基础，所有其他模型都从它衍生而来。
波浪分类
波浪可分为两大类：驱动浪和修正浪（别名调整浪）。驱动浪由五子浪组成，修正浪通常由三子浪组成。图1-1中1,3,5是驱动浪，因为它们是市场方向的决定力量；2,4是修正浪，因为它们对市场主方向起修正作用。这两大类波浪的作用、结构等都存在较大差异。
在1938年的著作《波浪理论》以及随后1939年的一系列文章中，艾略特指出股票市场的波动规律即五浪上升和三浪下跌，这八浪构成一个循环，如下图1-2所示：
总的来说，八浪又可分为两大部分，前五个浪可笼统看成驱动浪，后三个浪可看成修正浪，即浪ABC是浪12345的修正浪，正如图1-1中浪2是浪1的修正浪一样。
波浪的层级
需要特别说明的是，图1-3不仅仅描述了一个比图1-2级别高的波浪循环，更可以看成图1-2本身的子浪细化。在图1-2中，每个子浪1,3,5即驱动浪，它们必须由五个更小级别子浪组成；子浪2,4属于修正浪，必须由3个更小级别子浪组成。也就是说不管波浪的层级如何，他们内部结构却是一致的。你可以把图1-3看成两个波浪，八个波浪，甚至34个波浪，但你要明白这些是基于不同层级而数出来的。
驱动浪和修正浪划分法则
市场的组合架构在于：两个浪分解为八个子浪，这八个浪又分解为三十四个子浪。波浪理论反映了这样一种哲学思想，每个浪都可以细分为低级别子浪，每个浪又同时作为高级别波浪的子浪。
现在继续观察图1-3，浪(A),(C)是下跌的，它们可细分为5子浪，浪(B)是上涨的却可细分为3子浪。这说明一个关键点：驱动浪并不等同于上涨，修正浪并不等同于下跌。波浪究竟是驱动浪还是修正浪不取决于它的绝对方向，而取决于相对方向，即相当于高一级波浪的主方向。图中看出，浪(A),(B),(C)的高一级波浪是浪②，浪②是下跌的，浪(A),(C)也是下跌的，所以浪(A),(C)是驱动浪；浪(B)之所以是修正浪，是因为他的方向和浪②是相反的。因此，波浪理论的重要结论是：在任何波浪级别，和高一级别波浪方向的一致的当前波浪总是可分解成5子浪，和高一级别方向相反的当前波浪则分解为3子浪。
下图1-4更细致的解释了这个论点，希望悟空股票网的广大波浪爱好者仔细琢磨。
波浪理论的难点
第一难点是当一个新的波浪发生时，我们很难判断它属于哪个层级。最主要的原因是因为判断波浪层级，并不简单的依赖价格或时间，而主要依赖于波浪的形态，尤其是相邻的和所包含的波浪形态。
第二难点是波浪理论中的驱动浪与修正浪都存在各种变形，我们需要在后续的章节中一一辨识。
波浪的功能
每一浪要么是作用浪，要么是反作用浪。所谓作用浪，是指该浪的方向与该浪上层的主方向一致；反作用浪指该浪的方向与上层的主方向相反。作用浪用奇数或字母表示，如1,3,5,A,C，反作用浪用偶数或字母表示，如2,4,B。所有的反作用浪都是修正浪，大部分作用浪是驱动浪，详细的内容会在后面讲解。
数浪的基本规则：
波浪理论主要应用于市场大趋势的分析预测，使用者要抛弃一切主观幻想和恐惧心理，客观地认知市场。
1、波浪理论不适合在小规模的市场中应用，而应该在有着众多投资者广泛参与的大型市场中，因为小型市场容易受到某些人为因素的干扰和操纵。
2、波浪理论应该在一个相对较长的时间周期内应用，不要在5分钟、15分钟等极短的分时K线图中使用，以免坐井观天，不能把握大局。
因为只有足够长的时间才能过滤掉短期的频繁波动，观察到整个运动的全景，从而判断不同的波浪等级，尤其是较大的波浪等级的性质。
一般情况下，判断短期趋势时可以使用60分钟和日K线图，而研判中期趋势时就应该结合使用日线和周线图，如果想要认清长期趋势，那么周线和月线才是最佳的选择。
3、要想完成正确的数浪，选择正确的波浪起点至关重要,否则对于后市的趋势判断极有可能出现根本性的错误。一般情况下，我们应当首先从一个较长时间周期的大底部数起，把一个明显的上升趋势作为1浪，然后划分出推动浪和调整浪。
在这个基础上，依次划分其它低级别的波浪。即从高到低、从大到小的原则。
4、数浪时应当重视波浪的整体而轻细节，认真把握大的波浪级别，不必过分纠缠分时图中细小波浪的划分。
5、不要单纯依据波浪的长度进行划分，还要参考时间因素和成交量的变化。当波浪的长度不符合黄金分割的测量幅度时，波浪的运行时间有可能符合黄金分割，这时，波浪理论依然成立。
6、牢记“市场永远是正确的,错误的是我们自己”，学会“接受事实”。当我们的判断与市场走势相悖时，应检查自己的数浪是否有误，发现错误及时更正。
总之，波浪理论这一自然的法则，初看简单浅显，但是深入了解后才会发现其内容的博大精深，正所谓大道至简。因为它所研究、解释的是无限复杂、无穷变化的风险市场，所以波浪理论也随着研究对象那变幻莫测的性质而变化复杂。
我们只有在实践中认真观察、用心体会、勤于思考，才能熟练掌握、得心应手地运用，享受在投资市场中“冲浪”的乐趣。
波浪理论原则：
1、在1、3、5三个推动浪中,3浪永远不会是最短的浪，在实际走势中3浪通常是最具爆发性的一浪，往往都是最长的一浪（即3浪出现延长），其长度通常是1浪升幅的1.618或2.618倍，同时伴随成交量的放大。
2、2浪的低点不能低于1浪的起点，2浪的调整幅度通常是1浪升幅的0.382、0.5、0.618或0.809倍。
3、4浪的底部不能低于1浪的顶部，4浪的调整幅度通常是3浪升幅的0.236、0.382、0.5或0.618倍。
4、交替规则：在同级别的波浪里，2浪和4浪两个调整浪在形态上具有互换性，若2浪以简单形态如之字形出现，则4浪会以较为复杂的形态如三角形出现，反之亦然。
在时间和幅度上，2浪和4浪也有互换性，若2浪调整时间较短,幅度较小，则4浪调整时间会较长，幅度较深，反之亦然。即我们通常所说的以时间换空间或以空间换时间。
5、调整浪中的c浪一定可以细分为五个子浪，而且具有相当大的破坏性。