社区团购巨头大撤退

作者 | 李唐

编辑 | 胡展嘉

题图 | 电影《敦刻尔克》

出品 | 零态 LT（ID：LingTai_LT）

还未进入深秋，社区团购就提前步入“寒冬”。

从2020年下半年开始，社区团购成为资本捧红的新风口，阿里、拼多多、京东、美团、滴滴...玩家不断入局，社区团购成为巨头不容错过的流量洼地。然而，不到一年时间，退潮来得猝不及防。

“挺不甘心，本来想大干一场，结果草草收场。”一位社区团购早期入场的玩家称。“很难打得过他们，巨头入场后，随着资本不断加码，价格战、团长争夺战、以及供应链大战，把这个门槛拉得太高。”最后一些中小玩家只得无奈退场。

但眼下，退场的不止是二三梯队成员，当所有人预测这场争夺战打到最后依然会是巨头的游戏时，从结果来看，这个号称万亿规模的市场依然难容巨头。整个赛道都在收缩，最初露头的十荟团已经不再辉煌，同程生活更是直接宣告破产。

▲图：橙心优选官微

9月5日，据《财经》报道，滴滴橙心优选正在进行大规模调整和收缩，9月中旬将在全国进行分批次关城，新的招聘也已经暂停。消息还在不断发酵，据传除了橙心优选外，滴滴旗下的其他社区电商品牌也正进行裁员和关停业务。作为抬高估值天花板的业务，程维曾表示不设上限投入橙心优选。估计谁也想不到能以如此快的速度进入尾声。

当然，在这场行业集体撤退中，也有玩家依然在苦苦支撑。本文将以美团和拼多多为例，从本源分析社区团购为何会如此诱人，巨头却又难以轻易守住这个战场。

01

价值洼地AB面

社区团购曾被视作互联网流量入口的最后一块价值洼地，也让昔日对手共同奔赴同一战场。

根据亿欧智库发布的《2021社区团购研究报告》显示，截止到2020年生鲜电商市场规模为4000亿元，同比增长了45%，预计到2023年该规模将会增长到8000亿元左右。同时，在互联网巨头加码下，与生鲜电商紧密联系的社区团购规模也已经快速增长到了6000亿元左右。

社区团购带来的用户增长肉眼可见，巨大的规模红利，让陷入增长焦虑的巨头大踏步入场，比如美团和拼多多。

2018年7月和8月，美团与拼多多前后脚上市。彼时，很多人想不到，这两家原本业务大相径庭的互联网巨头，在三年后会坐在同一张牌桌。这其中的关键就是社区团购。

据美团买菜的员工在社交平台爆料称，美团内部在买菜业务上从来没有把滴滴视作它们的主要竞争对手，真正的竞争对手只有一个那就是拼多多。

▲图：橙心优选官微

两家也确实尝到了社区团购的福利，据美团财报中最新公布的数据显示，其最新年度交易用户数为6.3亿，同比上涨6000万；拼多多Q2财报中公布的年度活跃买家上升至8.5亿。可以看出，美团和拼多多的活跃用户大幅上升，此前阿里曾经公布，年度交易（消费）用户为10亿。美团和拼多多也在试图通过搭载社区团购，向10亿年度消费用户发出冲击。

尽管市场规模和前景看起来宏大，但规模归规模，能否盈利则是另一回事。价值洼地光鲜背面巨头也需要暗自承受。

由于社区团购模式很重，重仓随之而来的是亏损。8月30日，美团发布2021年第二季度财报。其中，新业务亏损达到92亿元。此前，拼多多也发布第二季度财报，拼多多自营收入降至30亿元左右，致使营收不及预期。从布局来看，美团还在继续开城、发展团长、搭建仓储，在全国范围内推进业务落地。但要完成此前透露的2000亿GMV目标，美团还需要继续重仓。当然，这也意味着要承重更多。

拼多多也宣布投入百亿设立“农研专项”，并从源头开始聚焦夯实社区电商后台的“农业供应链”。可以预见，为了这个未来以亿计的市场，美团和拼多多不会像其他玩家，短期内不会收兵。

02

团长数量和下沉市场的诱惑

对于社区团购业务，团长和下沉市场是吸引巨头入场的两大诱惑，这一点在美团身上体现的尤为明显。与拼多多相比，下沉战略对美团整体发展更为受用。

此前，美团虽在外卖、餐饮团购、同城配送、单车等业务上有很强的竞争力，但这些业务大多集中在城市，以一二三线城市为主，无法下沉到县城、乡镇和村庄。

社区团购的主要商品集中在老百姓的菜篮子上，尤其生鲜是重要的流量入口。在社区团购初期，依靠高补贴低价竞争，甚至挤占了菜市场的空间。 由此，通过社区团购下乡，进入城市社区，可以帮助美团快速获得新用户。

数据显示，截至2020年底，美团优选已经进入全国300个地级及以上城市、超过1500个县镇地区。美团在第二季度财报中着重强调两点：一是团长数量增长，二是渗透进入低线城市。并称已将数十万村民发展为团长。

▲图：美团优选线官微

从美团财报中，可以发现美团交易用户的增长可观。

数据显示，Q2美团年活用户数相比上季度末再增5900万，总数已经接近6.3亿，正式迈过6亿门槛。此前Q1净增5870万人，这意味着单季度增量甚至超过了2020全年。有分析人士指出，其中将近50%的增量直接源自美团优选。

美团从团购开始积累的地推优势也在继续发挥成果。

据多家媒体报道，早期美团为了迅速在下沉城市扩张，会选择与当地的“地推”公司合作，随着美团优选业务的扩展，一部分成绩优秀的第三方外包“地推”人员，迅速被吸入到美团系统之内。

这些地方商务（BD）大多在某个小城市深耕多年，他们熟悉城市内每个区域关键小店的所在，还能迅速和这些店主形成对接。美团优选官方给予了BD很大权力，为了帮助快速扩张，很多BD获得了开“谈判高额佣金的权限”。

在Q2财报会上，王兴承认美团优选会继续扩大地区覆盖和渗透，以达到规模经济。同时，美团优选也开始精细化运营。王兴表示，下一步主要精力仍然放在提高仓库密度以及搭建冷链物流网络上，由此提升美团整体供应链优势，为降本增效做准备。

与阿里等避而不谈社区团购竞争的态度不同，王兴的打法依然“铁血”。

03

寻找主营业务的支线

相比美团，拼多多突出的是产地直发，这也和拼多多电商的思路相似，将单一品类做成爆品，给白牌商品提供最大的支持，提供更高的性价比。并且拼多多官方一直排斥将多多买菜列为典型的“社区团购”。

拼多多CEO陈磊在2021年的财报会议中表示，多多买菜只是基于地理位置的业务延伸，让拼多多的费者可以在离他们比较近的地方进行自提，并不是独立的。因此，拼多多认为多多买菜是一直是其深耕的“农产品供应链”的一部分，而非社区电商模式的团购。

陈磊认为，多多买菜此前已经进行了大量的基础建设和投资，可以提供种类非常丰富的农产品，因为拼多多看到了消费者在生鲜购物方面所存在的需求。

对于社区团购业务本身，拼多多并没有拿出美团的架势。

▲图：京喜官微

数据显示，一季度，拼多多毛利率下降至49.74%，分析师认为，这源于拼多多在在多多买菜上的大量投入。根据拼多多第二季度财报，Q2拼多多的佣金收入只有30亿元，虽然同比增速仍然高达160%，但佣金收入与上个季度的29亿元相比，没有明显增长。

由于多多买菜的收入是按佣金计，多多买菜一直是拼多多佣金增长的重要来源之一。这也间接意味着买菜业务的收缩。最新财报发布后，摩根大通的分析师表示，社区团购业务继续烧钱，市场竞争越来越激烈，而且物流体系需要庞大的资金，拼多多盈利时间将延后。

陈磊在财报会议上表示，将成立“百亿农研”专享，该项目已获得董事会的支持与批准，并由他本人直接担任一号位；立项之后，公司二季度的全部税后利润及未来几个季度可能实现的利润，将首先进入该专项，直至100亿池子填满。

可见，下一步，拼多多会大幅减少在多多买菜的补贴投入，转为搭建后台供应链，接入拼多多电商的农产品体系，也会因此减低成本。 毕竟，一直烧钱不盈利，再美的愿景就只是空中楼阁。

04

攻不易，守成难

无论如何，不管对于拼多多和美团还是其他巨头来说，社区团购的战场并不好守。美团和拼多多的两家在过去一年的激烈竞争中，就曾多次陷入具体业务的发展瓶颈。

美团优选发展初期，据湖北、湖南当地的团长称，美团经常出现延迟交货，货品不足等问题，无法实现按时按件履约。这源于虽然美团的地推开城能力强，但在快速推进过程中，几乎零起步的生鲜供应链、网格仓都拖了后腿。

根据多家媒体报道。2021年夏季，由于补贴下降，加上美团在多地为了提团效，砍掉部分团长，致使增长陷入缓慢，甚至停滞。虽然美团很快调整节奏，继续扩张，但在多数地区和多多买菜不相上下，优势并不明显。

根据社区团购行业媒体开曼4000等报道，多多买菜在第二季度一度采取大件冲单。但这个打法却问题重重。由于大件货难搬，网格仓普遍先把生鲜类小物件送出，之后再处理大件货，而大件货单量普遍到货时间延后，履约质量出现断崖；同时网格仓也面临严重亏损。很多司机因为运输大件货利益太低，也不再合作。由此，多多买菜各个供应链条的矛盾激化。

行业的无序扩张需要整顿。

今年以来，商务部办公厅等11部门印发《城市一刻钟便民生活圈建设指南》提出，明确规范了社区电商（社区团购）的发展方向。反对垄断，防止资本无序扩张。督促平台企业承担商品质量、食品安全保障等责任，落实社区团购“九不得”规定，维护线上线下公平竞争的市场环境。

相关政策对整顿行业秩序带来了良药，也让各大巨头不得不重新审视自身发展。

05

入局的、出局的

当然，从2021年初开始，新的对手也在入局。

一直“坐山观虎”的阿里和京东加快布局脚步，作为电商巨头，阿里、京东和拼多多都着重于通过社区团购连接更下沉和广泛的消费人群。

4月2日，阿里集团合伙人戴珊宣布成立MMC事业群。MMC整合了阿里零售通和盒马集市。这一消息被业内视为阿里集中资源入局社区团购的信号。同时，阿里还投资了社区团购的头部公司十荟团，并把十荟团的链接直接接入了淘宝首页“淘宝买菜”栏目下。

▲图：京喜官微

但一场集体撤退也在轰轰烈烈进行。

过去风光无两的十荟团近期被爆关停了21个城市圈的业务，只保留湖南、湖北、江西等少数地区。被裁撤的员工曾在接受媒体采访时表示，可以获得面试进入阿里MMC部门的机会，但是大举关停止损，也说明阿里不愿意再继续为十荟团烧钱。

京东2021年初上线 “京喜拼拼”微信小程序，社区团购作为重要的业务并入京西事业部。此后，京东也快速开城扩张，并在2020年底斥资5亿投资兴盛优选。

但进入9月，京喜拼拼也接连关停福建、甘肃、贵州、吉林、宁夏和青海六省的业务。这一系类的“撤退”，这说明巨头已经不再单纯通过烧钱扩张来获取用户，如何积极响应政策，理性竞争，是当下重要事宜。

另一方面，毋庸置疑的是，对于巨头而言，“社区团购”这块山芋正在变得越来越烫手。战场易攻，却并不好守。