锂（赣锋天齐）和稀土（北稀盛和）比 锂矿的稀缺度比稀土矿高 但从新增产能角度（供应端）看 未来锂盐生...

锂（赣锋天齐）和稀土（北稀盛和）比

锂矿的稀缺度比稀土矿高

但从新增产能角度（供应端）看

未来锂盐生产商的新增产能与扩产较大

稀土未来很少会有新增的产能

从需求端看，锂盐的需求增速大于稀土金属

从资本市场对这两个行业的理解看

本轮A股市场对锂盐的预期给得很足，而对稀土金属的预期给得很低。

就目前看， A股市场的机构投资者对稀土的看法应该还是老看法，观念更新没有跟上。其实稀土行业出现了很大的变化，那就是滥采滥走私基本上已经被控制住了，当前，长年非法开采形成的巨大社会库存基本上已经消耗光了，但目前A股的机构投资者对这种情况仍然是后知后觉的，甚至还是无知无觉。随着稀土管理方面的法律的完善，随着稀土生产加工全程可追溯监控体系的形成与实施，非法生产稀土已经不再可能，稀土行业已经迎来了一个新时代，正在朝气蓬勃地大踏步迎接光明。稀土的涨价周期正由短周期变成长周期。这种翻天覆地的变化，必将迎来估值的巨大变化。盛和资源，有望由短牛、夭折牛变成长牛。

老狼是市场派。从今往后一段时间看，个人觉得稀土龙头企业会比锂盐生产龙头企业更有后劲，原因就在于目前A股的机构投资者对于稀土行业的实打实变化认知还是不足的， 随着信息的进一步明朗，这些后知后觉的机构投资者必将大量加入稀土上市公司的抬轿队伍。而锂业双雄赣锋天齐，机构的现有认知度已经非常高，特别是赣锋，预期已经给的很足了，这种情况下，反而容易缺乏新的抬轿队员导致上涨无后劲。近几天，炒锂的队伍已集中火力猛攻有收购锂矿预期的川能动力，锂业双雄不再领涨，杂毛领涨时，这至少已经说明，锂业双雄的上涨后劲已经开始不足了。所以我今天提示，要做好赣锋锂业即将迎来中期调整的思想准备，赣锋锂业中期调整的话，肯定是会拖累天齐锂业的。

我们看看另一边的稀土板块，现在领涨的仍然是稀土双雄北稀和盛和，杂毛稀土股还只是跟风，这种情况说明，稀土板块的上涨仍然是如日中天，离中期调整还有相当的距离。什么时候稀土板块也像锂板块一样，由行业里的杂毛领涨的时候，那稀土板块也要接近中期调整了。

不怕错，不怕被打脸，就是我，因为狼脸一脸的刺猬毛。