【甲子每周趋势Vol.35】5G来了会怎样？

本周亮点

· 焦点分析：5G来了会怎样？——新硬件、新交互、新应用和利好行业

· 腾讯的独特产业互联网路径——云为依托、微信为入口的C2B

· 2019CES中国参展企业减少20%——“热的东西早晚会变冷，但冷比热更持久”

· 自动驾驶两重天——百度Apollo开启商业化，英伟达黄教主闭口不提自动驾驶

* 关注「甲子光年」（ID：jazzyear），后台回复“CES”获得CES官方提供的“CES2019技术趋势报告”。

最热地域

· 深圳、济南推出大力度创投优惠政策，落户最高奖励2000万元

投融资趋势

· 本周投融资行业分布——医疗健康投融资事件连续第二周位居第一

· 本周投融资轮次分布——63起投资事件，投融资总额为414.56亿元人民币

宏观大势

5G来了会怎样？

基于5G和物联网的新一代硬件体系——极为分散的智能设备群

2019年的CES上，5G成为最大焦点。

以CES定位来看，这里展示的多为1到3年间要商业落地的趋于成熟的产品。已被讨论多年的5G即将在2019开始商用，在2020年可能进入规模上量的阶段。

近期中国5G行业的重要进展如下：

· 运营商频谱分配方案落地

2018年12月6日，三大电信运营移动、联通、电信已获得全国范围5G中低频段试验频率使用许可，并且划定了相应的频谱。联通、电信拿到国际主流的3.5GHz 5G频段，移动则获得了产业链相对不太成熟的2.6+4.9GHz组合频段。

· 华为拿下全球26个5G订单

2018年12月25日，华为董事长梁华表示，华为已获得全球26个5G商用合同，与全球50多个商业伙伴签署合作协议。5G基站商用发货数量已经超过10000个。

· 2019年我国部分地区将发放5G临时牌照

2019年1月10日，工信部部长苗圩表示，今年我国将在若干个城市发放5G临时牌照，使部分城市和热点地区率先实现大规模的组网，同时加快推进终端的产业化进程和网络建设。

· 世界首例5G远程外科手术测试成功

1月10日，华为联合中国联通福建省分公司、福建医科大学孟超肝胆医院、苏州康多机器人有限公司，在相隔50公里的情况下，通过5G技术实时传输操作信号，成功为动物进行了肝小叶切除手术。世界首例5G远程外科手术测试成功。

5G可能带来的商业收益：

前瞻产业研究院发布的《中国5G产业发展前景预测与产业链投资机会分析报告》预测，到2030年，5G带动的直接产出和间接产出将分别达到6.3万亿元和10.6万亿元。以2020年为5G正式商用时间计算，预计当年将带动约4840亿元的直接产出。

信息源：

http://www.morningpost.com.cn/2019/0113/1768013.shtml

http://finance.sina.com.cn/roll/2019-01-10/doc-ihqfskcn5946564.shtml

http://tech.ifeng.com/a/20190110/45286685_0.shtml

点评

5G来了之后，会带来哪些影响？结合我们在CES2019的最新观察，「甲子光年」的观点如下：

· 与4G相比，对B端的影响将更加凸显

与4G大大刺激了C端需求，促进了移动互联网的繁荣不同，5G将同时带来B端和C端的重大变革。这是因为，5G的高传输速度不仅可以进一步深化C端的智能应用，还能解锁一系列以往无法进行数据传输的、更深入行业的B端场景。

· 利好的行业

5G对C端的影响可能在视频、游戏、XR（AR、VR、MR）领域最先体现。5G高宽带、低延时的特点将重启XR的繁荣，在今年的CES上，South Hall的AR项目Nreal是最火展位之一，85g的AR眼镜和超宽的视角场成为亮点。

2019CES Nreal展位

当然还包括虽然陷入瓶颈、却依然被各方资源大力投入的自动驾驶——如驭势科技已与三大运营商和四大设备商展开了“5G+ 自动驾驶” 的合作，文远知行在去年已与广东联通合作。

5G对B端的影响，则在于解锁一系列新场景，如远程医疗手术、远程教育辅导。

因此5G+视频、医疗、教育、自动驾驶是非常值得关注的方向。

·5G时代会带来怎样的硬件形态？

相比4G，5G的高速传输能容纳更多的，分布于生活、生产各环节的硬件终端。未来新硬件的整体格局，可能是极为分散的智能设备硬件群。

目前已经开始落地的有机器人、AR/VR设备、家居场景的各类智能设备（音箱、电灯、窗帘等等）。

5G落地的阻碍和困难：

·巨大的建网成本

此前权威机构曾经公布过一组数据，三大运营商5G建网主体投资可能达到1.23万亿元。而在三大运营商中，年利润最高的移动的利润是1000亿元，而联通和电信两家半年的总利润不过约150亿元，这意味着运营商在进行5G前期投入时面临压力。

·4G与5G的建设矛盾

其次是4G与5G网络建设的矛盾。眼下，4G网络仍处在红利期，在建设5G网络的同时，三大运营商还需完善4G网络覆盖，这对运营商是不小的压力。

·三大运营商将承担巨额运维成本

还有不容忽视的一点，5G商用网络建成后，三家运营商的运维成本会上升到一新高度。按2020年5G商用的规划，中国联通和中国电信的2G网络清退工作还没有完成。也就是说，在5G商用的初期，三家运营商要同时支持2G、3G、4G和5G四大网络的运行。

·市场需求也许落后于技术发展和基建投入

今年年中，华为创始人兼总裁任正非在接受媒体采访时认为5G“被媒体过度炒作”：“我们做出成熟的5G技术产品，但是社会是否已经有真正有需求了？如果社会需求没有发展到我们想象的程度，我们投入进去意义就没有那么大。”

但从目前5G的商用进程以及华为对5G的大力投入来看，此种言论也许只是任正非的缓兵之计。

2019 CES中国参展企业减少约20%

量变背后是格局改变

2019年1月8日，国际消费类电子产品展览会（International Consumer Electronics Show，简称CES）召开。在4500家参展商中，中国企业仅次于美国，仍占四分之一以上，但今年中国参展企业数量相比去年减少约20%。

一些知名公司在今年也采取了相对低调的姿态。

去年举办了一场声势浩大的宣传自动驾驶软件活动的百度，今年只保留了一个传统展位。阿里巴巴没有像去年一样搭建大型户外帐篷，转而举行会议，向商业合作伙伴推销语音助手。小米未参加今年的CES。

信息源：

http://www.ec.com.cn/article/zhlt/zhbd/201901/36203_1.html

点评

CES2019召开之前，世界刚刚经历了全球贸易摩擦大增、经济预期下调的一年。

作为科技创新风向标的CES热度回落、“黑科技”乏善可陈，不少看展者表达了“2019CES无创新”，或“2019CES中国无创新”的言论。

但同时也应看到，本届CES，中国参展企业群体出现了一些结构性改变：

· 从全员参展到能者多劳

虽然参展企业的数量减少，但是中国展位的参展面积保持不变，仍然占整体展位面积的13% ～ 14%，单个企业的平均展位面积在上升。

·中国大厂从代工转自有，品牌全球影响力增大

据第一财经报道，“2019CES中心展馆外，TCL、海信、海尔、华为的广告都很抢眼，与索尼、三星、LG、谷歌暗中较劲。中心展馆内，海信、长虹的展位正对英特尔、高通，海尔的展位与LG相邻，TCL的展位紧贴松下，华为展位的旁边是东芝”；

· 互联网巨头成展商新贵

以往并不属于“电子产品生产商”的中国互联网巨头纷纷参展，尤其是在新零售领域较为活跃的阿里、百度、京东、苏宁等公司，纷纷展现了其平台化的新零售解决方案；

京东广告强势登陆拉斯维加斯公交

京东广告强势登陆拉斯维加斯公交

· 黑科技少了，直指企业级客户的落地应用多了

很多人表示在CES没有“一眼能够记住“的产品，但可以观察到，无论是互联网巨头还是大厂，都在纷纷推出旨在解决真实商业问题的企业级应用，如苏宁的Biu OS、京东的物流解决方案等。

CES2019，热度回落也不失为一种回归常态。毕竟当黑科技不再让人大惊小怪时，它才真正算润物细无声地进入了日常生活。

就像地平线创始人黄畅曾说的：“热的东西早晚会变冷，但冷比热更持久。”

彩蛋：CES上还是有酷炫黑科技的（只不过去年就参展了）

HYPERVSN展示的3D全息影像，目前在北京部分商场已可以看到此技术在线下广告领域的应用。

商业落地

微信举办年度公开课、腾讯技术委员会成立

腾讯的产业互联网：微信为入口、云为依托的C2B

1月9日-10日，微信年度活动“微信公开课PRO”在广州举行，腾讯云作为微信小程序合作伙伴深度参与，宣布为去年9月上线的“小程序·云开发”工具推出共计10亿元人民币的云开发专项扶持计划。

同时，腾讯技术委员会于1月9日正式成立，由腾讯高级执行副总裁、技术工程事业群总裁卢山和腾讯高级执行副总裁、云与智慧产业事业群总裁汤道生牵头，几大事业群技术负责人悉数加入。技术委员会下设“开源协同”和“自研上云”项目组，计划发力内部代码的开源、协同和推动业务在云上的全面整合。

以上两大动作是腾讯在产业互联网领域的最新进展，透露出了腾讯发展产业互联网的特殊路径。

信息源：

http://tech.qq.com/a/20190111/008106.htm

http://www.sohu.com/a/288059542_114877

点评

总体而言，腾讯做产业互联网的路径可概括为：微信为入口、云为依托的C2B。

微信是前端的超级流量入口，做腾讯最擅长的事——连接。

其中，小程序、微信支付和企业微信，是腾讯“扎根消费互联网，拥抱产业互联网”的重要抓手。

· 微信小程序——线下入口及行业数据沉淀

已覆盖200多个行业、服务超过1000亿人次的微信小程序已成为大量B端机构联系C端客户的活跃生态。

· 微信支付——从支付切入上游环节

从线下支付这个最关键的环节切入整个消费链的打磨，不断帮助B端组织从无到有积累数据。

· 企业微信——变革工作方式，C for B

从张小龙的表述看，未来企业微信会和微信进一步打通，让个人雇员成为企业代表，也许可以称之为C for B。企业微信正走上一条有别于阿里钉钉（构建内部沟通、管理系统）的差异化发展路线。

腾讯云是底层基础设施支持，构建新能力——赋能行业。

· 小程序·云开发——激活微信B端生态，打造C2B流程

小程序是打通消费互联网和产业互联网的关键，云开发工具将降低B端开发、运营小程序的门槛、提高效率，帮助B端更好地连接C端（但进一步扩大B端连接能力，也需要微信在产品形态上开放更多运营、推广功能）。

·内部业务整合上云——真正的战场也许是“操作系统”

腾讯技术委员会正式成立后要推动的“内部开源”和业务的“云上整合”，将进一步使腾讯云成为腾讯对外输出技术力量、行业解决方案的平台，为产业互联网提供底层基础设施。

云计算的IaaS市场目前是阿里一家独大，但在IaaS之上，打造各行业“商业操作系统”或“大脑”还是一片待开拓领域，IaaS上不占优势的腾讯在操作系统上还有后来居上的机会。

总结：底层的云计算（B）+上层的微信流量入口（C）共同构成了腾讯C2B切入产业互联网的路径。

腾讯发展产业互联网的挑战：

· 内部挑战——整合有难度，需要解决内部业务互搏的问题，并将赛马、竞争的价值观转变为集中、协作的价值观

此前在《我是如何成了腾讯组织架构调整的炮灰》事件刷屏后，腾讯内部已将所有上云的技术接口改成“内部授权”模式，由腾讯云代替业务部门整体对外输出，业务不再负责具体运营，这是业务整合上云的进展之一。

· 外部挑战——新一代网络架构和通信基础设施（5G等）可能带来新的硬件革命

以智能手机为最重要载体的微信生态可能受到新交互入口、流量入口的冲击。但基于5G和物联网的新硬件形态很可能是一个极为分散的物联网智能设备群，集中度不如微信。且微信也有机会通过目前其生态内线上、线下的广泛连接，进化为物联网时代的重要应用。

红米独立、小米升级、All in IoT

铺量、养家两不误，第二增长曲线在AIoT

1月11日，在小米年会上，雷军正式宣布2019年小米将正式启动未来5年的核心战略：“手机+AIoT”双引擎战略。

·手机业务——红米铺量、小米高端化

红米升级为独立品牌Redmi，前金立手机副总裁卢伟冰任Redmi的新掌门。

红米将对标华为荣耀，和OPPO、vivo的低端机型，死磕性价比，目的是铺量。

· AIoT业务——小米目前是全球最大消费物联网平台

对外指AI+IoT，人工智能+物联网平台；对内指“All in IoT”，未来5年，雷军称小米将在AIoT领域持续投入超过100亿元。

从2013年开始孵化小米生态链至今，小米IoT布局世界领先，已成为全球最大的消费物联网平台。截至2018年11月，小米IoT平台已连接了1.32亿台智能设备（不含手机和笔记本电脑），支持超2000款设备。

信息源：

http://www.sohu.com/a/288115403_100153801

https://baijiahao.baidu.com/s?id=1622345715480065970&wfr=spider&for=pc

点评

从千亿美元估值到500亿美元上市，再到最新的300亿美元市值。小米去年的表现，离当初那个霸气地与阿里、腾讯比肩的小米渐行渐远。

新品牌升级，展示了雷军和小米奋起反击的意图。

·红米独立——铺量，稳住硬件入口

通过低端手机铺量，打造硬件“流量入口”，进一步讲完小米的依托手机硬件的互联网增值服务故事。

·小米高端化——赚钱和新市场开拓

甩开红米的小米，未来会脱离“屌丝机”定位，向高端市场进军，提高赚钱能力和品牌形象

·AIoT——第二增长曲线

在手机业务区域成熟、饱和时，AIoT会是小米发展的第二增长曲线，这是小米面向未来的真正大旗。

目前来看，起步早的小米有一定优势，已构建了类型丰富的物联网消费产品群和相应的软件系统——其语音助手小爱同学每月唤醒已达到10亿次。

1月6日，小米又战略入股TCL，双方达成深度合作，这将使小米在大家电业务上得到供应链、代工产能等方面的强援，有助于小米在以物联网为基础的智能家居领域进一步拓展。

小米的竞争则来自同样瞄准下一代语音交互入口的大厂：讯飞、腾讯、阿里等。

CES自动驾驶两重天：百度Apollo3.5开启商用化、黄仁勋闭口不谈自动驾驶

希望越大，失望越大，梦想终要回归务实

2019CES期间，百度发布新版本Apollo3.5，该版本支持市中心和住宅等场景的复杂城市道路自动驾驶，涵盖窄车道、无信号灯路口通行、借道错车行驶等多种路况。

· 运行框架更新

更新了感知算法、定位算法、路径规划算法，并开放了车路协同V2X（Vehicle to X，Vehicle指汽车， X可以指基础设施、人或物等）系统，让智能交通进入车端和路侧整体开源的新阶段。

· 硬件更新

Apollo 3.5采用共计4个Velodyne极光雷达（128线1个 、16线3个），2个Nanoradar毫米波雷达，拥有10倍变焦的单摄像头解决方案，及GNSS全球导航定位系统。

· 商业进展——推出Apollo企业版

企业版已与福特、奇瑞、比亚迪、现代、长城、威马、起亚、一汽8家整车厂合作。其中，威马和百度在L3、L4级自动驾驶上达成长期合作伙伴关系，L3级高速自动驾驶方案会在2021年量产。

在百度重磅发布Apollo3.5和宣布商用计划的同时，CES近年来最受瞩目的演讲嘉宾英伟达CEO黄仁勋却闭口不谈自动驾驶：

此前几年，英伟达的主题演讲会以自动驾驶为开头；2018CES上，作为芯片公司的英伟达展位也出现在汽车区。但今年，黄仁勋的整场演讲都围绕游戏展开，业务重心重回游戏显卡。

信息源：

http://www.sohu.com/a/287646345_455835

https://baijiahao.baidu.com/s?id=1622054719891540466&wfr=spider&for=pc

点评

2018年是自动驾驶的瓶颈年，两年前人们设想的L4、L5级高速、高级别自动驾驶快速到来的现象并未发生。

在仍然大力发展自动驾驶的公司中，Waymo和百度目前走出了差异化路线。

· Waymo——试运营无人出租车，做运营商

去年12月5日，Waymo One无人出租车在美国凤凰城开始正式投入商用，但试运营范围有限。且商用后，Waymo无人车遭到了居民举枪瞄准、做出威胁表情等抵制行为。

· 百度Apollo——紧密绑定整车厂，做好供应商

从百度Apollo推出企业版来看，Apollo从开源走向商业化，打法是紧密绑定整车厂，先做好供应商。这不失为一种务实路线。

· 2019CES百度展台“小车扎堆”——开辟乘用车外细分场景市场

在今年CES百度Apollo展示区，放置了使用Apollo的3款demo车：新石器（一辆移动新零售自动驾驶车，目前应用于一些封闭公园内）、Udelv（货运车）、威马汽车。Demo的选择体现出，在乘用车之外，自动驾驶落地方案更加明显地向物流、零售等垂直场景转移。

而像英伟达这些本想伴随自动驾驶发展寻找新增长点的产业链中的企业，进来表现出了退缩之意。这对加快自动驾驶的商业落地不是一个好信号。

但考虑到自动驾驶领域对社会安全的重要性，慢一点、稳一点，也许有利于把控社会整体风险。自动驾驶是终会到来的未来出行形态，“我不成功，会有人成功”。

技术前沿

FAIR再发新论文，全景分割更上一层楼

Panoptic FPN在架构层面统一计算方法

2018年初，何恺明就职的Facebook人工智能实验室（FAIR）推出全景分割（Panoptic Segmentation）技术，给图片分割开创了新方向。

时隔一年，2019年1月8日，何恺明等人再次在ArXiv上发布了全景分割方向的新论文：Panoptic Feature Pyramid Networks（《全景特征金字塔网络》）。

新研究有望成为全景分割后续研究的强大基线。

信息源：

http://blog.itpub.net/31562045/viewspace-2375549/

https://arxiv.org/pdf/1901.02446.pdf

点评

去年推出的全景分割是对统一实例分割（以物体things为单位分割）和语义分割（以事物stuff为单位分割）的分割方式的一次探索。

新论文则在架构级别将分别用于语义分割和实例分割的FCN和Mask R-CNN结合起来，设计了一个单一网络：Panoptic FPN（Panoptic Feature Pyramid Networks，全景特征金字塔网络）。

a.原图、b.语义分割、c.实例分割、d.全景分割

作者称，实验证明Panoptic FPN对语义分割和实例分割这两个任务都有效，同时兼具稳健性和准确性。

全景分割技术将驱动图像识别领域的创新，可能提高自动驾驶等应用场景中的识别准确性。

TensorFlow 2.0开发者测试版发布

重点关注易用性

1月11日，谷歌机器智能团队分布式系统和并行计算负责人 Martin Wicke 发布官方博客，介绍了名为 “TF2.0 夜间版”的版本，这其实是一个TensorFlow 2.0的开发者测试版。

TensorFlow 2.0夜间版(nightly build version)，现已可在pypi上预览发布使用；也可以通过在运行configure之后，将 “-config = v2” 传递给bazel命令 (运行configure之后) 从源构建版本。

信息源：

http://www.sohu.com/a/288155510_473283

点评

自2015年TensorFlow发布以来，它已经成为世界上使用最广泛的机器学习框架。在此期间，TensorFlow随着计算硬件、机器学习研究和商业部署的快速发展而得到进步。

TensorFlow 2.0重点关注易用性和应用性，将是一个重要的里程碑：大量的更改即将到来，所有新改进都以人人可以使用 ML 为目标。同时为了简化过渡（transition），TensorFlow 2.0提供了一个纠正错误并进行改进的机会，这将使TensorFlow兼具连续性和兼容性。

热点地域

深圳允许国有创投高管持股30%，济南给出最高落户2000万奖励

各地政府陆续出台促进创投发展的政策

续出台促进创投发展的政策

1月8日，深圳市政府发布《深圳市促进创业投资行业发展的若干措施》（以下简称《措施》），提出22条措施，丰富创业投资主体和资金募集渠道，完善创业投资项目的投资服务体系。

根据《措施》，深圳市将安排首期50亿元的天使投资引导基金，加大对天使投资的扶持力度，并适时提高天使投资引导基金规模。该措施自2019年1月6日起施行，有效期3年。

同时，深圳鼓励国有企业参与创业投资，将允许管理层和核心骨干持股比例占总股本的30%，支持具备条件的国有创业投资机构开展混合所有制改革试点。

除深圳外，济南日前也出台了《济南市加快现代金融产业发展若干扶持政策》，创投机构落户最高奖2000万、科创板IPO奖600万，落户最高补助1.2亿元，创下地方政府奖励金融机构的最高纪录，VC/PE机构也在扶持对象之列。

值得关注的是，根据该文件，无论是以公司制形式设立还是以合伙制形式设立的股权投资企业，都可享有最高一次性落户奖励2000万元的政策。

加之今年1月1日开始实施的创投基金税收优惠政策，创投圈能直接从政策层面感受到国家及各地政府对创投行业的扶持。

点评

我国创投基金规模、数量和投资项目仅次于美国，但在长期资本供给、高端投资管理人才、退出渠道等方面与美国、以色列等创投先进国家仍有差距。

国家发改委提出将抓好创投在战略新兴产业的作用，进一步细化促进创新投资发展的各项政策。资本寒冬下，各地政府也开始出台大手笔奖励政策为当地创投业发展注入强心剂。

目前出台的政策，扶持方向基本为税收优惠、落户资金直接奖励；扶持目的是引导创投业投资在服务业、高端制造业、战略性新兴产业等国家战略产业上加大投入。

不过对创投业而言，度过“创投寒冬”主要还是得靠自己强身健体，政策只是辅助作用。对政策制定者而言，不仅需要出台方向性的支持，更需要优化细则并推出具体落实措施。

投融资趋势

一周投融资概览

医疗健康投融资事件位居第一

本周（2019年1月6日至2019年1月12日）国内共发生投融资事件88起。其中医疗健康10起，教育培训、金融与企业服务各7起，电子商务与人工智能各6起，这些行业大约占本周投融资行业分布的49%。

在投融资轮次上，战略融资16起、天使轮14起、并购13起，三者共占总融资轮次的49%。根据已披露的融资事件（63起），本周投融资总额为414.56亿元人民币。

Airdoc完成B+轮融资，中信、平安联合领投

1月10日，健康领域人工智能企业Airdoc继完成复星领投、A轮投资人搜狗追投的B轮融资之后，完成了新一轮B+轮融资。本轮融资由中信联合体与平安全球领航基金共同投资。

Airdoc是一家人工智能医学影像识别技术开发商，专注于人工智能医学影像识别领域的应用，Airdoc的人工智能慢病识别系统可以自动读取眼底照相机拍摄的视网膜影像，利用慢性病识别算法完成快速分析筛查。

信息源：

https://vcbeat.net/NjZkNmNlOTY1M2MxM2UwNjQ3YjU5OWY0YTRkNDgzMWE=

思派网络完成4亿元D轮融资，中电中金基金领投

1月10日，国内聚焦于肿瘤和特药领域的整合式医疗管理科技公司，思派网络宣布完成4亿元D轮融资。本轮融资由中电中金基金领投，鼎晖投资跟投，现有股东腾讯、富达旗下斯道资本和F-Prime、IDG资本也大比例增加投资。

思派网络创立于2014年，是一家专注医学领域（肿瘤和特殊治疗）多中心数据库的研发和数据管理分析的公司。百余名核心团队成员均来自跨国药企抗肿瘤业务领域的医学、市场和销售团队，拥有平均长达10年的工作经验和丰富的客户资源。

信息源：

https://vcbeat.net/YzY5YmE3YjUzZWIzZWJkYTc5ZDYzOGYwMWM4YTNkMDc=

知象光电获千万级A轮融资，投资方为深创投、国家中小企业基金

1月10日，西安知象光电宣布完成千万级A轮融资，投资方为深创投、国家中小企业基金，本轮融资将主要用于技术研发、团队扩充和市场开拓等。

知象光电是一家主攻“3D成像+人工智能”技术及配套软硬件解决方案的公司，定位于“3D成像+人工智能”核心技术创新服务者和机器视觉人工智能硬件、系统供应商。

核心团队由西安交通大学教授及硕博生创立，公司联合创始人及顾问团队来自美国麻省理工学院、美国加州大学、清华大学、北京大学、西安交通大学等知名学府，此前曾相继获得软银、中科创星的投资。

信息源：

https://www.lieyunwang.com/archives/450860

END.