为什么大额存单越来越受到欢迎呢？我们应该如何看待大额存单？

有朋友问，在理财市场上，一些人越来越喜欢购买大额存单，就想知道为什么大额存单这样的理财产品会越来越受到欢迎了呢？你又是如何看待大额存单的呢？

首先，什么是大额存单？银行为什么愿意发行大额存单呢？

我国银行业的大额存单是2015年6月15日正式推出的，当时并没有引发多大的关注。

银行的大额存单也叫CD，实际上就是一种大额存款的凭证。开始时大额存单的起点是30万元，由于起点金额过高，后来人民银行修订为20万元。但也有的银行发行的大额存单起点30万元，有的大额存单起点是50万元，整体来说，大额存单的投资门槛相对较高，但同时存款的利率也比较高，一般情况下是同档次存款利率的1.5倍。

银行大额存单在2017年下半年开始火爆，今年6月份四大国有商业银行的大额存单发行利率主动下调，由原来的存款基准利率1.5倍，调整到基准利率的1.45倍。最近，一些银行又上浮了3年期大额存款利率，部分银行三年期大额存单利率上调至4%，因此受到不少投资者的青睐。

为什么银行愿意通过如此高的存款利率发行大额存单呢？根本的原因当然是稳定银行存款的需要，而且由于存款的起点金额大，对大额存款通过高利率的方式稳定和固化，事实上强化了银行存款的稳定性，更有利于吸引更多的存款来办理大额存单，这是银行包括大银行愿意发行大额存单的重要原因。

其次，银行大额存单不是银行理财产品，而是实实在在的银行存款，这是在资产管理新规实施以后引发大家关注的重要原因

有的人觉得奇怪，银行的大额存单利率水平与理财相比并不高，为什么会受人们的喜爱呢？这里要明确的是，银行的大额存单并不是理财产品，而是实实在在的银行存款，是受存款保险保护的存款，只要存款本息在50万元以内，是绝对安全的。

正因为银行的大额存单不是银行的理财产品，所以才在2017年以后大额存单进入火爆行情期，并且越来越受欢迎。可能没有一个银行存款产品像银行大额存单一样，时而默默无闻，时而突然热销。这不是偶然，是资产新规实施以后打破银行理财产品刚性兑付和不再风险保底的根本原因。

我国银行业的大额存单是2015年6月15日正式推出的，在2017年下半年开始火爆。对应的时间点恰恰是资产管理新规的实施，难道是巧合吗？当然不是。

以前银行的理财产品是保本的，甚至还是保本保息的，银行大额存单当然不会成为存款人的首选。新资产管理规定出台以后则完全不同了，所谓时也、运也，银行的理财产品不能再保本保息，却成就了银行大额存单的火爆，是因为大额存单的存款特性成为银行保本理财产品替代的重要手段和方式。

根据央行公布的数据，2019年金融机构共发行大额存单12万亿元，比2018年增加2.8亿元。2020年3月大额存单发行量共717只，同比增长16.59%，确实呈现火爆的态势。而众多银行理财产品不仅收益下降同时还出现浮亏的态势，更加剧了银行大额存单的欢迎度。

今年7月份以来，大额存单发行数量和金额双降，导致大额存单一票难求。同时，大额存单还呈现出两个特征：一是大额存单的存款期限有缩短的趋势，今年新发行的大额存单则以3年期和3年以下为主；二是大额存单的存款利率不断下降，现在同类产品最高利率也只有3.48%左右，而且3年期以上的大额存单非常稀少。这也从另一个方面看出，真正保本保息的投资理财产品太少从而导致火爆。

其三，银行大额存单由于存款利率比较高，因此不仅仅是老年人的喜爱的存款产品，也是一些高净值客户的选择

很多人认为，目前在银行存款的人都是老人居多，因而一些老年人就成为了大额存单的主力，从而即使在银行大额存单利率不断下跌的情况，大额存单仍然火爆。

从某种意义上讲，银行大额存单可能确实受老年人的欢迎，毕竟对那些喜欢保本保息的老年人来讲，银行的大额存单是一个比较好的选择。

老年人可以接受存款或者理财收益率的降低，但却可能无法接受理财产品出现亏损的现实，这是老年人选择银行大额存单的重要原因。

有网友就很多质疑：听说在银行里办理大额存单业务的都是老年人，是因为老年人都很有钱吗？还是因为老年人不希望承担理财风险？

结论是都对，也都不对。对的地方在于，老年人无论选择哪一种存款方式和理财方式，都首先考虑的是安全性和收益性的统一，更重要的是理财的安全性重于理财产品的收益性，也就是说要在确保理财安全的前提下实现可能获得的更高收益。今年以来突如其来的疫情，推动着更多的人不断增强了储蓄存款的愿意，从一季度以来，我国居民存款整体呈现增加趋势，大额存单仍然有持续火爆的趋势也就在所难免。

但对银行大额存单有吸引力的不仅仅是老年人，那些高净值群体同样是银行大额存单的青睐者，因为高净值客户同样也是稳健型投资者。

有调查分析数据显示，2018年我国“可投资资产”在1000万元以上的高净值人群，达到了197万人。通过对这197万人的财富配置可以发现，他们对风险的敏感度相当高，大部分人都倾向于配置低风险的资产投资方式。

越是高净值人群理财预期收益率越低？你相信吗？很多人不相信，实际上我也不相信。但却是实实在在的现实。以前银行理财产品之所以在没有其它非银行金融机构理财产品收益高的情况下，仍然能够占据重要的市场地位并三分天下之一，众多购买者的安全性考虑是人们关心的重要因素。

实际上，大额存单作为替代保本理财产品的重要手段和方式，对一些稳健型投资者有非常大的吸引力，特别是那些喜欢保本保息的老年人，但并不仅仅局限于老年人，更重要的是那些高净值客户在银行理财产品不再保本保息以后也许更喜欢银行的大额存单。

大额存单未来仍然可能会在一定程度上呈现持续火爆的态势，原因仍然是稳健性和保本保息，这将奠定大额存单的火爆基础。（麒鉴）图片来自网络