趣店是个什么店？
昨天聊了一下现金贷，现金贷是指小额、短期、不限用途的现金借贷。
最近关于现金贷的争论是从趣店开始的。
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现金贷作为小额高利息的贷款方式本身有两点刺激了民众。
一是在传统的民间假贷方式中，小额借款一般利息较少。比如上世纪80年代，民间的假款利率为30%，但几百块的借款一般只收10-15%的利益。这样做有道德层面的意义，帮助穷人，体现人情社会。现在的现金贷无疑挑战了帮助穷人的中国社会道德底线。
二是因为现金贷不是坐等其贷，而是引导了消费，引诱很多没有钱的人不应该花钱的时候花钱，从而坐收高额利息。这是互联网产品的一大特点，把方便送到你的嘴边，让你不知不觉地消费。
关于趣店的争议是因为趣店是从做校园贷开始的。
趣店的创始人叫罗敏。83年出生，江西宜黄人，2007年江西师范大学物理与通信电子学院本科毕业生。
罗敏上大学的时候已经21岁了，差不多是一般大学生毕业的年龄。
他上学时就进行了一次创业。2005年Facebook在国外刚刚兴起时，罗敏开始尝试做校园SNS（社交网络服务），不过很快便以失败告终。
毕业后，2008年左右，罗敏开始第二次创业，做一个类似社交电商的项目，得到了投资人鲍岳桥（北京联众总裁）200万的天使投资，最后血本无归。
2010年，罗敏加盟了好乐买（类似于天猫的电商平台），担任副总裁参与创业，负责校园相关的业务。
2013从好乐买离职，罗敏开始尝试不同的创业方向。2013年一年内干过五六个项目，平均每两个月尝试一个。这期间做过互联网教育、校园匿名社交等方向的产品。
2014年3月，决定做针对大学生“分期购物平台”——趣分期，3月21日产品上线。
从罗敏这十年的经历看，罗敏是个能折腾的人，因为上学时年纪大，这些折腾一直没离开大学生，大孩子看透了小孩子的心思。
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通过互联网给大学生放高利贷的业务又引起了鲍岳桥的兴趣，想把上次赔的钱挣回来。
鲍岳桥是和雷军一样的人物，最早开发了WPS的中文运行环境UCDOS，后来做小额风险投资。雷军现在主要做的也不是小米手机，也是做天使投资。
天使投资就是往一个人或项目上押宝，如何赢了，收益就是投资的几十倍、几百倍，但要有承受血本无归的能力。
这次天使投资鲍岳桥没有一个人投，联合了几个人。有车和家创始人李想、先后在华为、百度工作过的梅花天使创投基金的吴世春、地产商京基集团董事长陈华，还有罗敏的前老板，好乐买的董事长李树斌。
针对大学生的“趣分期”业务一开始就很成功，项目有了希望。这个时候罗敏手里的资金只有几百万人民币。
有人说现在创业从来就缺资金，缺少的是好的项目。
趣店的业务引起了互联网投资者蓝驰创投的注意，蓝驰创投是一家创建于美国硅谷的风险投资公司，最早在中国投资过PPTV、美丽说、赶集网、唱吧等。
蓝驰创投看到机会，对趣店进行的A轮投资，投了几百万美元。
到了2014年8月蓝驰创投又联合源码资本进行了B轮投资，这次的投资金额达到了数千万美元。
有意思的是趣店是源码资本的第一个投资对象，源码资本是美国红杉资本的成员，成立于2014年8月。
红杉资本于1972年在美国硅谷成立，红杉中国的投资组合包括新浪网、阿里巴巴集团、京东商城、文思创新、唯品会、豆瓣网、奇虎360、大众点评、美团等。
放贷的根本是要有钱，在扩大市场的同时也需要大量的资金投入。
到了2015年上市公司昆仑万维加入，源码资本和蓝驰创投追投，投资金额达到1亿美元。
通过这一轮融资，趣店的资金达到了10多亿人民币。
这时，最有钱的人来了，2015年11月趣店获得蚂蚁金服领投的2亿美元D轮融资，并与支付宝、芝麻信用达成战略合作，完成了支付体系与征信体系的建立。
为什么这么多人看重了趣店这个项目呢，因为大家都认为针对大学生的高利贷项目是个好项目。（关联阅读：《现金贷——被资本最后收割的老实人》）
蚂蚁金服的介入解决了趣店的支付和征信问题，把风险变小了。
也可以通过淘宝的大数据了解一个人的信用情况，并通过支付宝完成快捷的网上支付。
与蚂蚁金服的合作促进了趣店的业务增长。据趣店招股书披露数据，2015年第四季度，趣店净亏损1.03亿元。但进入2016年第一季度，公司扭亏为盈，实现了1932万元净利润。
这里要说的是分期付款，分期付款不是商家分期收钱，是像趣店这样的现金贷公司先帮你付了全款，这其中自然就有利息的计算。当然因为商品的诱惑，很多人不计较利息，但这就让这些资本公司从中得到了高额的回报。
今年上半年，趣店总收入为18.3亿元，主要由现金贷及分期购物平台产生的服务费贡献了整体营收的83.32%。相比之下，向品牌供应商收取的商品差价收入同期内仅占整体营收的13.70%。
在趣店股权结构中，创始人兼CEO罗敏持股比例为21.6%；A股上市公司昆仑万维持股比例为19.7%；蚂蚁金服持股比例为12.8%。
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在“趣分期”的基础上，趣店还成立了抚州网络小贷公司及赣州网络小贷公司，直接经营现金货。
2017年上半年，趣店通过旗下的小贷公司放款88.32亿人民币，约占总交易额的23.1%，通过信托（包括直接和间接放款）放款137.63亿元人民币，约占总交易额的36%。
这两个小货公司有两个作用。
一是减轻对蚂蚁金服的依赖，二是可以直接与银行和信托对接。
银行可以通过小货公司放高利贷，信托公司就更不用说了，信托本身就是高利贷公司。
2017年上半年，趣店实现利润10亿元，一群平均年龄27岁的小毛孩，干掉了金融街的高富帅。
放高利贷是火上浇油的生意，越是扩大需要的油越多。
9月19日，趣店集团向美国证券交易委员会（SEC）提交IPO招股书，计划在纽交所上市，拟最高筹资额为7.5亿美元（约合49.4亿元人民币），摩根士丹利、瑞士信贷、花旗、中金、瑞银为本次上市的承销商。
一般人会想，34岁的罗敏到底啥来头。还真没啥来头，一切都是资本的力量，谁都想直接拿钱赚更多的钱，高利贷无疑是个好项目。外国大金融公司能看得上，中金这样的中国金融巨头也能看得上。
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中国经济经过多年的加杠杆轮番爆炒之后，有能力加杠杆的资产（也就是有偿付能力的资产）越来越少。
政府有加杠杆空间，目前还有足够的税源，所以进行疯狂的固定资产投资。这一块的杠杆政府自己加了。
企业负债率全球最高，回报率每况愈下，又正在面临去产能去杠杆。
唯有个人是个可以加杠杆的资源，全国个人存款67万亿，贷款34万亿。小川曾经说过：居民杠杆率还不够高。（榨得还不够干）
有文章说资本在“割人头”。听了有点吓人，基本就是如此。
因为其他的不好割，要么脖子太硬（国企、地方政府），要么已经被吸干（民企、实体、制造业）。
还没被吸干的、脖子比较软的，就是现金贷针对的底层人群。中高阶层已经用房子收割了一轮。
这最后一轮，收割的是没有钱的老实人。
趣店只是这类公司的一个。据央行统计，截至2017年9月末，全国共有小额贷款公司8610家，贷款余额9704亿元。其中，江苏省机构数量最多，达629家。而重庆市则以1285.6亿元的贷款余额领跑全国。
腾讯也在开展这方面的业务——QQ现金贷，通过一家叫信而富海东小贷公司完成。
现在的形势是国家收紧了消费贷，消费贷是你要买东西才能借钱，放贷人知道你拿钱去干了什么。
而现在的现金贷则根本不管你干什么，炒股也好，赌博也好，都给你。
澳门赌场有一句名言：不怕你赢钱，就怕你不来。
现金贷是不管你干什么，就怕你不贷。
这是资本慌不择路的表现，也是资产杠杆殆尽的表现。
虽然被收割是早晚的事儿，但在现在的经济状况下，最好要节制消费，特别是能不用现金贷就不用，千万不要被分期付款所诱惑。
贷款消费的本质是相信预期，而预期总有不确定性。